كيفية خيارات التداول قرب انتهاء الصلاحية.
01/20/2018 8:00 آم إست.
مؤسس موقع ثومست للنشر.
وهناك الكثير من التجار لن تتاجر خيارات قرب انتهاء، ولكن مايكل ثومسيت من ثومسيتوبتيونس يقولون انهم يستحقون نظرة فاحصة.
الوقت لانتهاء صلاحية وتكلفة الخيار - وهذه هي العوامل اثنين كل الخيارات تاجر يكافح ويتعين على التوازن. على مقربة من انتهاء الصلاحية، فإنه من الصعب الحصول على هذا النوع من حركة السعر الذي تحتاجه للأرباح، نظرا تعويض الاضمحلال الوقت. بعيدا عن انتهاء الصلاحية، علاوة الخيار عالية جدا.
خيارات قرب إلى انتهاء هي مفيدة جدا للتداول البديل، ومع ذلك. إذا كنت تستخدم أجهزة الصراف الآلي أو حتى عقود إيتم قليلا، يمكنك الحصول على أفضل من كلا العالمين: رافعة عالية مع انخفاض التكلفة.
وعادة ما يستخدم التجار البديلون أسهم الأسهم للعب حركة السعر على المدى القصير. يتم شراء مخزون طويل في الجزء السفلي من الأرجوحة وتباع في الأعلى. وتباع الأسهم قصيرة في الجزء العلوي من البديل ثم اشترى ليغلق في القاع.
لأن تقصير الأسهم مكلفة ومحفوفة بالمخاطر، العديد من التجار البديلين يلعبون فقط الجانب الصاعد، وهذا يعني أنها تفوت على نصف كل التقلبات. خيارات حل هذه المشكلة. في أبسط أشكالها، والمكالمات طويلة وطويلة يضع توفر منخفضة المخاطر وارتفاع الرافعة المالية، مما يتيح لك أيضا لعب الصعود والهبوط. وتقتصر المخاطر على التكلفة المنخفضة نسبيا لكل خيار.
لأن التداول البديل يعتمد على حركة السعر على المدى القصير من ثلاثة إلى خمسة أيام، فإن خيارات الصراف الآلي التي ستنتهي قريبا ستكون مثالية، إذا كان انتهاء الصلاحية سيجري في غضون أسبوعين. معظم قيمة الوقت قد ذهبت والقيمة الخيار قسط من المرجح أن تعكس حركة الأسهم في المال.
وتستند هذه الاستراتيجية إلى ملاحظة أن السوق بشكل عام يتفاعل مع الأخبار. لذلك إذا كان تقرير الأرباح قصير بمقدار بنس واحد، فقد السهم قد يخسر ثلاث أو أربع نقاط. وبالمثل، إذا كانت الأرباح تأتي في خمسة سنتات أعلاه، يمكن أن ترتفع الأسعار. ولكن في كلتا الحالتين، يتحرك السعر فقط لمدة يوم أو يومين قبل إعادته لبعض هذه الخطوة. هذا هو المكان الذي التجار سوينغ يمكن أن تفعل بشكل جيد. مع الاعتراف بالجشع والذعر في السوق، والتجار البديل لا تزال باردة وجمعت، وتلعب من تحركات الأسعار مبالغ فيها الناجمة عن عقلية الحشد.
الميل إلى الإفراط في التفاعل هو مفتاح التداول البديل. التجار الذين يتأرجحون التجارة يعملون مقابل الأغلبية والاستفادة من الطريقة العاطفية التجارة الآخرين. أنها تبحث عن انعكاسات واضحة من أربعة أنواع:
1. أيام ضيق المدى (نرد)، تلك الأيام مع القليل أو لا يوجد مسافة بين فتح وإغلاق. غالبا ما يظهر مؤشر التنمية الريفية بعد اتجاه صعودي قصير المدى أو اتجاه هبوطي وغالبا ما يسبق انعكاس حاد.
2. أيام عكس، تلك الجلسات التي ترتفع بعد ثلاثة أو أكثر من الأيام السفلية، أو التي تنخفض بعد ثلاثة أو أكثر من أيام.
3. المسامير حجم، الأيام التي حجم التداول مرتفع بشكل غير طبيعي. هذا هو علامة على أن شيئا ما يتغير، وعادة اتجاه السعر.
4 - فجوات الأسعار. وغالبا ما تشير الثغرات في اتجاه واحد إلى تحرك جديد في نفس الاتجاه.
عندما يحدث أي اثنين من هذه الإشارات في نفس الوقت، بل هو إشارة انعكاس قوية. ويصبح هذا أقوى عندما يكون التحول بالقرب من المقاومة (للاتجاه الصعودي نحو التحول) أو الدعم (للاتجاه الهبوطي على وشك التحول).
الخيارات القريبة من انتهاء الصلاحية تستحق نظرة فاحصة. يجب أن يعرف أي شخص خيارات التداول بالضبط كيف تعمل؛ ومع ذلك، توفر خيارات العديد من الفوائد ويعرض لك الأرباح المحتملة يحتمل أن تكون ضئيلة جدا.
بواسطة مايكل ثومسيت من ثومسيتوبتيونس.
مقالات ذات صلة حول أوبتيونس.
هذا هو إعادة بث لوحة على شبكة الإنترنت لمنظمة المؤتمر الإسلامي. في هذه المناقشة الغوص العميق، فرانك فاهي (يمثل.
روما كولويل-ستينك من كبويس خيارات معهد ينضم جو بورغوين في محادثة حول استراتيجية.
هذا هو إعادة بث من منظمة المؤتمر الإسلامي لوحة ويبينار حيث يمكنك أن تأخذ الغوص العميق في خيارات اليونانية.
المضيف جو بورغوين يجيب على أسئلة المستمع حول خيارات مصغرة وموارد المستثمرين. ثم على سترا.
الأحداث القادمة.
التركيز: أفضل الأفكار المال لعام 2018.
فوكوس: العقود المستقبلية، الخيارات، & أمب؛ Crytocurrencies.
روابط إعلانية.
فيكتورفيست، Inc.
2650 W. ماركيت ستريت، ستي # 1-A، أكرون، أوه 44333.
خيارات النقدية الشهرية من خلال.
الشهرية النقدية من خلال الخيارات هي الاستشارات تداول الخيارات وشركة خدمات الاستثمار التي تم العثور عليها.
عقارات التجزئة الوطنية، وشركة
450 سوث أورانج أفينو، سويت 900، أورلاندو، فل 32801.
خيارات التداول قرب انتهاء الصلاحية.
وقد نشرت هذه الوظيفة مؤخرا في منطقة الخيارات، مع عنوان ذكي: كيف.
لتجنب غضب غاما عند انتهاء الصلاحية.
عندما يتعلق الأمر بالتداول قرب انتهاء الصلاحية، هناك ما يقرب من العديد من الآراء حول ما يجب القيام به كما أن هناك التجار. & # 0160؛ أنا أؤمن إيمانا قويا بأن من الأفضل تجنب وضع أي مناصب في انتهاء الصلاحية، ولكن هذا صحيح بشكل خاص بالنسبة إلى المراكز القصيرة.
انحطاط الوقت السريع والتشويق الذي يأتي مع خيارات المشاهدة (التي باعتها) تنتهي بلا قيمة، يجعل من المغري جدا التمسك بمراكز قصيرة. & # 0160؛ جزء من الوقت الذي يشعر وكأنه مضيعة للمال لدفع 15 $ إلى 25 $ للخيار الذي هو & # 39؛ من الواضح & # 39؛ سوف تكون عديمة القيمة الأسبوع المقبل.
أكثر من ذلك، عندما يكون الخيار هو الخروج من المال بمقدار صغير & # 8211؛ ربما 2٪، فإنه من المغري أن ننظر إلى تلك الساعة موقوتة رائعة والعد كم كنت جعل كل ساعة. & # 0160؛ آه نعم، جميلة ثيتا هو الفرح إلى الأبد.
للأسف، الخيارات مع ثيتا إيجابية تأتي مع غاما السلبية. & # 0160؛ بالنسبة للخيار القصير، يمكنك وصف ثيتا و غاما: & # 0160؛ & كوت؛ وكان أفضل من اليونانيين. كان أسوأ من اليونانيين. & كوت؛
لا شيء يؤدي إلى خسائر تسارع أكبر من امتلاك المواقع مع غاما السلبية. & # 0160؛ مشاهدة سباق الأسهم من يجري الخروج من المال للانتقال إلى المال يمكن أن يكون تجربة مشلولة. & # 0160؛ نحن جميعا نعلم & # 39؛ أن هذا لا يمكن أن يحدث لنا وأن كل واحد منا ببساطة إعادة شراء الخيارات قبل أن تصبح مشكلة. & # 0160؛ إذا لم تكن هناك من قبل، إذا لم تشاهد خيارا من 0.25 دولار أمريكي إلى 1.00 دولار أمريكي (أو ما يعادله بالعملة المحلية) في ضربات القلب، فلن تحصل على هذا الوضع. & # 0160؛ & # 0160؛
إذا لم تكن ترغب في دفع ربع سنة، فهل ستقنع نفسك في العالم بدفع مبلغ باك؟ & # 0160؛ وبينما تحاول سحب الزناد، يتم الآن تسعير الخيار عند 1.25 دولار ثم $ 2. & # 0160؛ العنيد الآن، ليس هناك فرصة ستقرر دفع هذا الفاحشة & # 39؛ السعر & # 0160؛ إقناع نفسك بأن شخصا ما هو التلاعب في سعر السهم كما نهج انتهاء الصلاحية، لا تفعل شيئا.
في بعض الأحيان يكافأ هذا العناد، ويوقف السهم حركته وتراجع. & # 0160؛ ولعل الشائعات دفعت إلى أعلى، والرفض هو خفض سعر السهم. & # 0160؛ المشكلة مع أن يكافأ في هذا الوضع هو أنه لم يتم تعلم أي درس وفي المرة القادمة قد لا يكون محظوظا جدا.
في أوقات أخرى، هذه ليست سوى البداية. & # 0160؛ في الصباح التالي يفتح السهم أعلى ويحافظ على التحرك. & # 0160؛ في وقت ما الألم كبير جدا وتغطي. & # 0160؛ هل هذا $ 4 لكل خيار، $ 6؟ من يدري. & # 0160؛ ولكنه لا يهم.
ما يهم هو أن كنت في الحب مع ثيتا إيجابية أن كنت تجاهل شريكها، غاما السلبية. & # 0160؛ هذا اليونانية خاصة لا ترغب في تجاهلها، وكلما في كثير من الأحيان غاما يرسخ رأسه ولا يأخذ أي سجناء.
في رأيي، خطر وجود خيارات قصيرة في انتهاء الصلاحية يفوق بكثير أي مكافآت محتملة.
بالطبع، هناك جانب آخر للقصة. & # 0160؛ كتب جيفري أوجن كتابا كاملا يستند إلى فكرة تعليم قرائه كيفية خيارات التجارة عند انتهاء الصلاحية.
للتاجر الصحيح، وهذه الأساليب هي جديرة بالاهتمام.
شيء واحد مؤكد، سواء كنت شراء أو بيع الخيارات، التداول بالقرب من انتهاء يمكن أن تكون مثيرة أو مخيفة & # 8211؛ او كلاهما.
4 يجب معرفة خيارات الفخاخ يوم انتهاء الصلاحية لتجنب.
14 أكتوبر 2018.
انها خيارات انتهاء الصلاحية والوقت لتحديد ما يجب القيام به مع المواقف الحالية الخاصة بك، أليس كذلك؟
إذا كنت تبيع الخيارات، فمن المحتمل أن يكون هذا الحدث متوقعا. عندما تشتري الخيارات، فإنه عادة ما يكون شيئا فزع.
في كلتا الحالتين، هناك أشياء يجب أن تعرف، والخطوات التي يجب اتخاذها، لتجنب أي مفاجآت غير سارة في الجمعة الثالثة من كل شهر.
وهنا لدينا أعلى 5 يجب أن تعرف الفخاخ لتجنب خلال هذا الوقت المتقلبة وبعض المؤشرات للتعامل مع أي مواقف مجنونة ...
# 1 لا تمارس الخيار الطويل الخاص بك.
أنت حقا لا ينبغي أن تنظر في ممارسة الخيارات عند انتهاء الصلاحية - انها مجرد لا يستحق كل هذا إلا إذا كنت "مروحة" كبيرة من الأسهم والشركة.
إلا إذا قمت بشراء مكالمة أو وضع بحيث يمكنك اتخاذ موقف على المدى الطويل في الأسهم، وكنت عموما أفضل من إغلاق تداول الخيار من شراء الأسهم.
وبالإضافة إلى ذلك، ممارسة الخيارات تأتي مع رسوم عمولة وسيط إضافية التي لا تريد أو تحتاج إلى دفع.
# 2 الخيارات الأوروبية مختلفة - احترس!
أغلبية من 30،000+ الناس الذين يتكررون هذه بلوق التجارة اليومية خيارات النمط الأمريكي.
ومع ذلك، لدينا زوار من مختلف البلدان الرئيسية الأخرى في جميع أنحاء العالم. لذلك أردنا التأكد من أن الجميع يعرفون الاختلافات بين الخيارات الأمريكية والأوروبية على غرار.
معظم الخيارات التي أنا و التجارة سوف تكون الخيارات على النمط الأمريكي، وجميع القواعد التي تعرف بالفعل تنطبق عليهم. ومع ذلك، فإن بعض الخيارات هي النمط الأوروبي (ولا، فإنها لا تتاجر إلا في أوروبا) التي لديها اختلافات طفيفة.
معظم خيارات الفهرس هي النمط الأوروبي ممارسة. النمط الأوروبي ممارسة يعني أنه يمكنك فقط ممارسة هذا الخيار عند انتهاء مقابل الأمريكية عندما يمكنك ممارسة الخيار في أي وقت حتى انتهاء الصلاحية.
هذا هو فقط لممارسة الأغراض ولا يعني أنك "عالقة" في موقف حتى انتهاء.
هذه هي خيارات الفهرس وليس خيارات إتف، سأذكركم. وبالتالي فإن سبدر S & أمب؛ P 500 (رمزها في بورصة نيويورك: سبي)، بويرشاريس كق الثقة (نسداق: كق) ومؤشر إشاريس راسل 2000 (رمزها في بورصة نيويورك: إوم) كلها خيارات على النمط الأمريكي.
لمساعدتك على تجنب الارتباك، وأعتقد أنه سيكون من الحكمة بالنسبة لي أن أشير إلى بعض الاختلافات الرئيسية بين الخيارات الأمريكية والأوروبية على غرار:
أولا، الوقت الذي يتوقف فيه التداول يختلف عن الخيارات الأمريكية والأوروبية. كما تعلمون، عندما تصل إلى شهر انتهاء الصلاحية، الخيارات الأمريكية تتوقف عن التداول يوم الجمعة الثالث، في ختام العمل. هناك استثناءات رغم ذلك. على سبيل المثال، في الربع التقويمي، تتوقف الفصائل عن التداول في آخر يوم تداول. من ناحية أخرى، تتوقف خيارات المؤشرات الأوروبية يوم الخميس، قبل يوم الجمعة الثالث من شهر انتهاء الصلاحية. نلاحظ هذا، لأن هذا قبل يوم كامل من الخيار الأمريكي. وخلافا للخيارات الأمريكية، فإن سعر التسوية للخيارات الأوروبية ليس سعرا حقيقيا للعالم. بدلا من ذلك، يتم استخدام الحسابات من بيانات التجارة من يوم التداول المبكر يوم الجمعة لتحديد سعر التسوية النهائية. مثل هذا السعر التسوية هو ما يحدد الخيارات التي هي في المال. وبالتالي، يجب أن تكون حذرا على نحو متزايد لعدم افتراض أن سعر مؤشر صباح الجمعة يعكس سعر التسوية. لهذا السبب، سيكون من الأسلم بكثير الخروج من منصبك بعد ظهر يوم الخميس عند التعامل مع الخيارات الأوروبية.
بدء دورة مجانية على "أساسيات الخيارات" اليوم: سواء كنت تاجر جديد تماما أو تاجر من ذوي الخبرة، سوف لا تزال بحاجة لإتقان أساسيات. والهدف من هذه الدورة هو للمساعدة في إرساء الأساس لتعليمك مع بعض الدروس بسيطة، ولكنها هامة المحيطة الخيارات. انقر هنا لعرض جميع الدروس 20؟
# 3 لا تحتفظ بالمراكز إلى اللحظة الأخيرة.
لنواجه الأمر. الخروج هو أصعب جزء من التداول.
إلقاء نظرة على هذين السيناريوهات المحتملة. لديك هذه الخسارة التجارة ولكن كنت لا تزال لا تريد أن تعطيه لأنك تعتقد أنك "يمكن" كسب المال في نهاية اليوم. على العكس، لديك بعض المال على الطاولة في الأرباح ولكن كنت تعتقد أنك لا تزال تقف فرصة لكسب المزيد من المال قبل انتهاء صلاحية الخيارات.
فقط لتمكنك من معرفة، في اليومين الماضيين هي أسوأ وقت للخروج من الصفقات بسبب زيادة خطر جاما. وهذا يعني أن قيمة الخيار سوف تتأرجح بشكل أسرع في كلا الاتجاهين خلال هذه الأيام الأخيرة حتى انتهاء الصلاحية. على هذا النحو، الأرباح يمكن أن تتبخر بين عشية وضحاها.
اسمحوا بعض الرجل الآخر التجارة تلك الماضي زوجين من البنسات في القيمة، والصلاة من أجل "خطوة كبيرة".
وبطبيعة الحال، إذا كنت بائع الخيار صافي مثلنا، انتهاء صلاحية الخيار هو وقت كبير! نحن فقط السماح لمواقعنا تنتهي لا قيمة لها والحفاظ على قسط كامل جمعنا عند انتهاء الصلاحية كأرباح. بصراحة يجب أن نبدأ وجود أطراف يوم انتهاء الصلاحية!
# 4 الاختيار الخيار الفائدة المفتوحة.
معظم التجار لا تأخذ وقتها للتحقق من الخيار فتح الفائدة.
هذا هو عدد العقود المفتوحة لكل من يضع ويدعو في شهر معين. والنظرية الكامنة وراء ذلك هي أنه كلما زاد "التداخل" في أسعار الإضراب، زاد احتمال أن يميل السوق إلى التداول نحو هذا المستوى عند انتهاء صلاحيته.
وبما أننا نعلم أن معظم العقود تنتهي بلا قيمة عند انتهاء صلاحيتها، فمن الآمن أن نفترض أن السوق سوف تتحرك إلى منطقة تسبب "الأكثر ألم" للمشترين الخيار.
# 5 النظر في تدحرج الخيار الخيار الخاص بك.
بعض المستثمرين على قناعة راسخة بأن الأسهم أفضل من الخيارات، وذلك ببساطة لأن الخيارات تنتهي. ومع ذلك، التي يمكن التعامل معها بسهولة عن طريق المتداول موقف الخيار الخاص بك.
يجب أن لا تقع في فخ، مثل العديد من التجار الآخرين، من فقدان على خط الفوز الخاص بك مع نفاد الوقت وعندما يقترب تاريخ انتهاء الصلاحية. لا يزال بإمكانك الاستفادة من موقف الفوز الخاص بك خاصة إذا كان الموقف يبدو من المرجح أن تستمر في صالحك.
باستخدام تقنية تعرف باسم "المتداول"، يمكنك قفل الأرباح الخاصة بك في وضع مواتية والاستفادة من الاتجاه الصعودي إضافية. هذا شيء يمكنك فعله فعليا حتى قبل انتهاء مدة الصلاحية، سواء كان تاريخ انتهاء الصلاحية خمسة أو ثلاثة أو شهرين. ومن المؤكد أنه سيكون من الأفضل بكثير أن نستفيد منه في وقت أبكر من وقت لاحق.
المتداول يساعدك على البنك الأرباح الخاصة بك. يمكنك بعد ذلك استخدام رأس المال الاستثماري الأصلي الخاص بك لشراء خيار آخر مع آخر انتهاء انتهاء الشهر. في هذا الصدد، والنظر في ما إذا كان لديك مكالمات أو يضع. مع المكالمات، "نشمر" إلى ارتفاع سعر الإضراب خاصة إذا كان السهم يستمر في الارتفاع. في حالة وضع، "تراجع" إلى انخفاض سعر الإضراب.
هذا شيء يمكنك القيام به باستمرار في حين يستمر المخزون الخاص بك على التوالي (للمكالمات) أو السقوط (لوضع).
باستخدام هذه التقنية، عليك أن تحد من المخاطر الخاصة بك في حين قفل في الأرباح الخاصة بك. أفضل للجميع، عليك أيضا الحفاظ على نفس الحجم الموقف. على ما يبدو، وهذا هو ميزة فريدة من نوعها للخيارات وبالتالي لم يتم العثور عليها مع أي أمن آخر. لا عجب خيارات جعل هذه الفرص الاستثمارية جذابة.
عن المؤلف.
كيرك دو بليسيس.
كيرك أسس الخيار ألفا في أوائل عام 2007 ويعمل حاليا منصب رئيس التاجر. كان سابقا بنك الاستثمار في مجموعة الاندماجات والاستحواذ لبنك دويتشه في نيويورك ومحلل ريت لبب & أمبير؛ T أسواق رأس المال في واشنطن العاصمة، وقال انه & # 8217؛ متداول الخيارات بدوام كامل والمستثمر العقاري.
وقد أجرى مقابلات مع العديد من مواقع الويب / البودكاست، كما تمت مشاهدته في مجلة بارون، و سمارتموني، ومختلف الإصدارات المالية الأخرى. كيرك يعيش حاليا في ولاية بنسلفانيا (الولايات المتحدة الأمريكية) مع زوجته الجميلة وبنتين.
حسنا، في الخوف من السبر حقا سخيفة، الفائدة المفتوحة هي كمية العقود هناك التي يمكن شراؤها أو بيعها؟
لا توجد أسئلة غبية كريستين & # 8230؛ وهناك فكرة خاطئة شائعة هي أن الفائدة المفتوحة هي نفس حجم الخيارات والعقود الآجلة. هذا ليس صحيحا. الفائدة المفتوحة هي العدد الإجمالي للخيارات و / أو العقود الآجلة التي لم يتم إغلاقها في يوم معين، وبالتالي تركت & كوت؛ فتح & كوت؛ للتداول في اليوم التالي. أتمنى أن يساعدك هذا!!
حسنا حتى إذا أنا فهم هذا الحجم بشكل صحيح ليس له علاقة مع الفائدة المفتوحة؟ ماذا يعني عندما يكون الخيار 3300 الفائدة المفتوحة و 0 حجم؟ شكر!
وهذا يعني أن 3300 عقد لا تزال مفتوحة ولكن لا يوجد حجم في يوم التداول & # 8230؛
أوه، آسف قصدت جان لا ديسمبر.
ثم عندما يكون الوقت المناسب لإغلاق موقفكم؟
مرحبا، # 4 ماذا تعني ب & # 8220؛ التداخل & # 8221؛ في أسعار الإضراب.
وهذا يعني أنك تريد أن تبحث عن المناطق حيث هناك مصلحة مفتوحة كبيرة وحجم على حد سواء المكالمة ووضع الجانب. قد تكون تلك المنطقة حيث الأمور السوق سوف يغلق السهم عند انتهاء الصلاحية.
النظرية هي أن السوق سوف تغلق في المنطقة التي تسبب معظم الخيارات تنتهي لا قيمة لها، وبالتالي يسبب "آلام كحد أقصى".
Comments
Post a Comment